1. Isiklikud rahaasjadInvesteerimineVäikekauplemine10 Kiigega kauplemise lihtsad reeglid
Mannekeenide kiigekauplemine, 2. trükk

Autor: Omar Bassal

Kiigega kauplemine võib olla ja peaks olema nauditav. Kuid kiigega kauplemine on ikkagi äri, nii et peate kinni pidama teatud reeglitest, mis on loodud teid mängu hoidma. Lõppude lõpuks, kui teil pole kapitali, ei saa te kaubelda. Niisiis, kõige olulisem reegel on ellujäämise reegel. Ellujäämine tähendab mitte ainult riski maandamist, vaid ka oma plaani ja oma reeglite järgimist.

Kauple oma plaaniga

Teie kauplemiskava on teie teekaart. See vastab järgmistele küsimustele:

  • Millised on teie eesmärgid kauplemisel? Milline on teie ajahorisont? Mida te kaubaks teete? Milliseid tööriistu te kaubanduses kasutate (tehnilisi, põhilisi või nende kahe kombinatsiooni)? Kui palju kapitali oma positsioonidele eraldate? Millised on teie sisenemissignaalid? Millal lahkute kasumi saamiseks positsioonilt? Millal lahkute kaotuse positsioonilt?

Kauplemiskavad tuleb hoolikalt läbi mõelda ja seejärel üles kirjutada. Järgneval joonisel on toodud näidisküsimustik, mis aitab teil alustada oma kauplemiskava järgimist.

kiigega kauplemise küsimustik

Teie kauplemisküsimustik võib olla sellest valimist enam-vähem keeruline. Mõlemal juhul sunnib sellise küsimustiku omamine mõtlema läbi olulised probleemid, mis võivad teil lennult otsuseid langetades tähelepanuta jääda. Pidage kinni kauplemisküsimustikust, nii rumal, kui võite arvata, et see kõlab, ja leiate, et teie tehingute edu kasvab. Mida rohkem vigu väldite, seda tõenäolisemalt osutuvad teie tehingud tulusaks.

Järgige üldise turu ja tööstuse rühmituste eeskuju

Kui kaubeldakse aktsiatega, siis tahate, et tuul oleks teie seljas, see tähendab, et teie tehingud peaksid olema suunatud üldisele turule. Kui turg on tugeval pulliturul, siis peaksite olema täielikult investeeritud läheduses. Ja kui turg on karude režiimis, peaksite hoidma sularaha (või otsima pulliturge rahvusvahelistelt turgudelt). Turud võivad takerduda ka kauplemisvahemikesse, sellisel juhul peaksite oportunistlikult ostma tugevaid seadistusi, vältides samas liiga suurt riski, arvestades turusuuna puudumist.

Kuid turuga kauplemine on vaid osa loost. Kvalifitseeritud kiigega kaupleja tunnistab, et majandusharu rühmitused muudavad väärtpaberi tootlust märkimisväärselt. Kui tööstusharu rühm asub paketi tipus (nagu on määratletud High Growth Stock Investori tarkvaras või Investor's Business Daily eTables-s), järgivad selle grupi aktsiad tõenäoliselt eeskuju. Ja vastupidiselt, kui tööstusharu rühm asub pakendi põhjas, järgivad selle rühma varud tõenäoliselt eeskuju. Kui tehnikavarud langesid 2018. aasta lõpus soosimisest välja, mõjutas see kõige enam kõiki tehnoloogiaettevõtteid, olenemata nende põhialustest (vt näiteid järgmisel joonisel).

kiik kaubandusettevõtete grupp

Enamik tehnoloogiatööstuse väärtpabereid langes 2018. aasta lõpus ühtselt, arvestades kõrgeid hinnanguid ja kartusi majandussurutise ees.

Tööstusharu rühm, milles kauplete, on teie õnnestumise või ebaõnnestumise jaoks olulisem kui see, millise ettevõtte valite selles tööstusharu rühmas. Niisiis, kui kiigekaupleja, koondage ostud tööstusharudesse, mis moodustavad turu ülemise 20 protsendi. Samuti saate tuvastada lootustandvaid kandidaate tugevnevates tööstusrühmades (kas uurides tööstusharude rühma diagrammi või uurides rühmi, kelle rühmad suurenevad).

Ärge laske emotsioonidel teie kauplemist kontrollida

Inimesed on mõjutatud emotsioonidest. Kuid kui lasta emotsioonidel otsustada oma kaubandusotsuste üle, võib see olla hukatuslik.

Tegelikult võivad emotsioonid olla sinu suurim vaenlane. Teatud mõttes olete omaenda halvim vaenlane. Kauplejad, kes kaotavad suuremates pankades miljardeid dollareid, kaotavad sageli väikese summa ja proovivad siis tasa teha või tõestada oma õigust. Nende lõplik ebaõnnestumine ei seisne mitte analüüsimises või turutundmises, vaid suutmatuses oma emotsioone kontrollida.

Turud ei ole isiklikud. Kui kaotate raha, ei juhtu see põhjusel, et te viimati raha teenisite. Teie kahjum ja kasum sõltuvad teie kauplemisvõimest ja turgudest, kus kauplete. Tõeline ja professionaalne kaupleja on oma emotsioonide meister. Kasum ei põhjusta äärmist rõõmu ja kahjum ei põhjusta äärmist pessimismi. Kui istuksite üle laua professionaalse kaupleja juurest, ei saaks te öelda, kas ta maksis 50 000 dollarit või alla 100 000 dollarit. Professionaalsed kauplejad on rahulikud ega lase oma emotsioonidel oma kognitiivseid funktsioone üle võtta - nad on end oma emotsioonide juhtimiseks koolitanud.

Teine tegur oma emotsioonide kontrollimiseks on vahekaartide hoidmine oma ametite vahel. Ärge leppige teistega oma kasumi üle. Ärge rääkige teistele tehingutest, kus praegu käite. Tehke nii ja saate oma ametikohtadest abielluda. Kui ütlete oma parimatele sõpradele, et omate ettevõtte A aktsiaid, ja usute, et aktsia hind tõuseb tõusuteel, siis väljumise tõenäosus on väiksem, kui kaubavahetus langeb. “Oh ei!” Võite öelda endale. „Kõik teavad, et ma valdan ettevõtet A. Ma ei saa praegu käibemaksu tasuda. Ma pean kinni pidama, et tõestada, et mul oli õigus. ”

Oma emotsioonide kontrollimine ei ole midagi sellist, mis lihtsalt juhtub ühel päeval ja te ei pea selle pärast enam kunagi muretsema. Pigem on see jätkuv lahing. Kaks kõige tugevamat emotsiooni, millega silmitsi seisad, on ahnus ja hirm. Kui turud möirgavad ühes suunas ja liigute sellel lainel, peate hoidma positsioone kauem kui vaja, kuna kogute rohkem kasumit. Ja kui turud möllavad vastupidises suunas ja teie kasum aurustub, peate võtma rohkem riske, et need kahjud korvata.

Te ei saa neid emotsioone mingil teaduslikul viisil võidelda (vähemalt sellest tean). Olen alati kujutanud, et Spocki moodi tegelane, kes on alati ratsionaalne ega lase emotsioonidel kunagi oma kauplemist segada, teeb imelise kaupleja. Star Trek on kahjuks väljamõeldud lugu ja vulkaane pole olemas. Seega peate kauplejana oma tehingud hoolikalt üle vaatama ja võimalikult palju rahulikuks harjutama. Olge piisavalt distsiplineeritud, et sundida ennast kauplemisest loobuma, kui avastate, et teie emotsioonid mõjutavad teie kauplemist.

Mitmekesistada, kuid mitte liiga palju

Kiigeettevõtjana peate omama mitmekesist positsiooniportfelli. Teil peaks olema vähemalt kümme erinevat ametikohta ja need peaksid olema erinevates sektorites. Ja kui saate, lisage oma hoiukaubandusse muud varaklassid. Lisage näiteks tehnoloogiaaktsiad, arenenud turu aktsiad, areneva turu aktsiad ja ETFS-i füüsiline kuld (eeldusel, et need väärtpaberid vastavad teie strateegia põhilistele ja tehnilistele kriteeriumidele).

Kõik need positsioonid tähistavad erinevaid võimalusi oma portfelli mitmekesistamiseks. Mitme positsiooni omamine vähendab idiosünkraatilist riski (väljamõeldud viis individuaalsele positsioonile omistatava riski ütlemiseks). Ja mitmekesistamine võimaldab teie portfellis taluda turu kõikumisi - mõne positsiooni kasum võib tasakaalustada teiste kahjumit.

Kuid liiga palju head võivad teile kahju teha. Liiga mitmekesistada on võimalik - hoides vähemalt 30 positsiooni. Kiigega kaupleja vajab suure kasumi teenimiseks keskendumist. Mida rohkem positsioone hoiate, seda lähemal on portfelli tootlus turule.

Hallake riske: määrake oma riskitase

Oma riskitaseme seadmine käib käsikäes stoppkaotuse taseme seadmisega. Stop-loss taseme sisestamine on tellimuse sisestamise samm, kuid riskitaseme määramine on protsessi analüütiline osa. Teie stop-loss order on sageli sellel riskitasemel, mille te selles etapis määratlete.

Teie riskitase tähistab hinda, mis selle saavutamisel sunnib teid tunnistama, et teie algne väitekiri väärtpaberitega kauplemiseks on vale. Saate oma riskitaseme sisenemiskorralduses määrata mõne automaatse protsendimäära alusel, kuid ma ei soovita seda, kuna see sunnib turul reaalsust, kus seda ei pruugi olla. Näiteks öelge, et väljute positsioonist automaatselt, kui turve langeb 5 protsenti. Kuid miks peaks see turvalisus jääma selle 5 protsendi vahemikku? Mis saab, kui väärtpaberi igapäevane volatiilsus on 3 protsenti? See võib teie riskitasemele jõuda ühe või kahe päeva jooksul, tuginedes lihtsalt normaalsele volatiilsusele.

Sel põhjusel määrake oma riskitase tugi- või vastupanutaseme põhjal. Kui aktsia leiab sageli toetust 20 dollarit, määrake oma riskitase näiteks 19,73 dollarit. Ärge kasutage riskitaseme jaoks täisarvu, vastasel juhul võite esitada oma stop-loss-tellimuse sama hinnaga, mida sajad teised esitavad. Kasutage selle asemel näiteks midagi 67,37 dollarit, mitte 68 dollarit, kui see on tugitase.

Teie peatumiskaotuse tase tuleks seada teie riskitasemele. Kuid oma riskitaseme sõnastamine sõltub sellest, mida teie kauplemiskava nõuab. Kui te ei soovi mingisugust ilmset tugitaset kasutada, siis kasutage libisevat keskmist, kuid olge valmis oma stoppkaotuse taset pidevalt kohandama, kuna libisev keskmine muutub pidevalt. Mida laiem on teie riskitase (see tähendab, et mida kaugemal on teie riskitase teie sisenemishinnast), seda väiksem peaks olema teie positsiooni suurus. See rusikareegel tagab, et te ei riski rohkem kui 1–2 protsenti oma kogukapitalist, kuna võite sisestada pikendatud väärtpaberi.

Kiigekauplejatel, kes keskenduvad kauplemisvahemikele, on lihtsam oma riskitaset tuvastada. Nad otsivad olemasoleva kauplemisvahemiku jätkamist. Seega signaal takistuste või tugitasemest kõrgemal või madalamal seismine avaldaks kauplemisvahemiku lõppu. See vastupidavus või tugitase on kiigega kaupleja jaoks kõige ilmsem riskitase.

Riskide juhtimine: määrake kasumi eesmärk või tehniline väljumine

Teie kasumieesmärk põhineb sageli varasemal toetusel või vastupanutasemel. Mõned kiigega kauplejad seadsid eelnevalt kindlaksmääratud kasumi eesmärgid müüa 50 protsenti positsioonist pärast seda, kui positsioonist saadakse 5 protsenti kasumit, ja ülejäänud 50 protsenti müüa pärast 10-protsendise kasumi saavutamist. Kui kaubeldakse kauplemismustril, nagu pea ja õlgade pöördvõrdeline muster, võib teie kasumieesmärgi määrata diagrammi mustris esitatud projektsioonihind.

Minu eelistus kasumi teenimisel on tugineda tehnilise indikaatori signaalile, mitte olemasolevale tugi- või takistustasemele. Mõned väärtpaberid muutuvad arvatust pikemaks ja kaugemaks ning need võivad olla väga kasumlikud. Seetõttu eelistan ma väljuda pärast seda, kui mõni turvanõue puruneb mõne indikaatori (näiteks libiseva keskmise) või trendikas indikaatori müügisignaali korral.

Selle reegli üks erand on turvalisus, mis saavutab lühikese aja jooksul märkimisväärse kasu. Sellistel juhtudel on mõttekas müüa osa kasumi saamiseks ja ülejäänud osa tehnilise signaali alusel.

Kasutage limiidikorraldusi

Kauplemisele sisenemisel või sellest väljumisel peaksite kasutama pigem limiidikorraldust, mitte turukorraldust. Limiidikorraldus tagab, et teie täitmine toimub teie määratud hinnaga, samal ajal kui turutellimust saab täita mis tahes hinnaga. Harva kohtub kauplemisse sisenemise või sellest väljumisega nii tungiv vajadus, et peate sisestama turukorralduse. Pealegi pole tõenäoline, et te ostaksite päeva lõpus või müüksite päeva lõpus. Seega olge kannatlik ja võite saada parema hinna, kui algselt arvasite.

Teine põhjus limiidikorralduste kasutamiseks on aidata teil vältida turumõju maksumust. Mida suurem on teie tellimuse suurus keskmise väärtusega, millega kaubeldakse väärtpaberiga tavalisel päeval, seda tõenäolisemalt tõstab teie ostu- või müügikorraldus väärtpaberi hinna kõrgemale või madalamale. Vähem kaubeldavate aktsiate turutellimus võib anda teile täitmise, mis on 2–5 protsenti kõrgem / madalam hinnast, mis tagatis oli tellimuse sisestamise ajal.

Piirtellimuse saate esitada hinnatasemel lähedal, kus aktsiad on kaubelnud. Kavatsus on kontrollida keskmist aktsia maksumust. Esitage piirtellimus pisut hiljutiste tehingute allapoole (kui ostate) või pisut üle hiljutiste tehingute (kui te lõpetate).

Arvestage, et alati on võimalus, et teie tellimust ei täideta. Kuid pidage meeles, et teie ülesanne on olla kannatlik ja teostada oma tehinguid ainult siis, kui ajastus ja hind on õiged.

Kasutage stop-loss korraldusi

Võite arvata, et stop-loss korraldused pole muud kui treenimisrattad. “Olen täiskasvanu. Ma ei vaja neid häirivaid stop-loss korraldusi. Võin väljuda, kui näen nõrkust. ”Kahjuks võib selline mõtlemine teid tappa (muidugi rahaliselt). Finantsturud ei ole mänguväljakud ega sobivad kohad, et teada saada, kes te olete. Jätke see kohalikule spordiklubile.

Stop-loss korraldused on vajalikud mitmel põhjusel - isegi kui jälgite turgu 24 tundi ööpäevas, 7 päeva nädalas:

  • Need aitavad teil kiiresti liikuvatel turgudel toime tulla. Kümne erineva positsiooni vahetamisel on täiesti võimalik, et paljud neist hakkavad tegutsema samal päeval. Ja kui õhus on negatiivseid uudiseid, võivad nad liikuda kiiresti ja raevukalt. Turgude liikumise kiiruse tõttu vajate peatuse kaotust, et säästa, kui te ei suuda tegutseda. Need piiravad teie varjukülgi. Ilma peatumiskaotuseta võib teie negatiivne külg olla kogu teie kapital. Stop-loss korraldused toimivad kaitsena, kuna need seavad teie kantud kahjudele teatud ülemise piiri. Muidugi võib väärtpaber teie stopp-kahjumikorralduse kaudu lünka lüüa, kuid teie kaotus realiseerub siis sõltumata sellest, kas stoppkaotuse korraldus oli olemas. Need aitavad teie emotsioonid mängust välja viia. Kui esitate mentaalseid stop-loss-korraldusi, võite turgude liikumisel teie vastu hakata oma kujuteldavat stoppkaotust meelevaldselt liigutama. Niisiis, te plaanite väljuda hinnaga 49,50 dollarit, kuid kui turvalisus kaupleb selle hinnaga alla 49 dollarini, siis ütlete endale, et 47,50 dollarit on hiljutisi turumeetmeid arvestades mõistlikum väljapääs. Põhjendad oma muutust ja hoiad kinni. Ja teie kahjud suurenevad. Nad annavad teile aega, et võtta pall maha. Kui reisite või ei suuda päeval haigestunud turgusid vaadata, tagavad stop-loss korraldused teie portfelli väärtuse säilimise. Kui teil ei oleks stop-loss-korraldusi, siis kardate tõenäoliselt kunagi oma arvuti ja turgudega kokkupuudet. Üks või kaks ebameeldivat positsiooni võivad kiiresti muuta parimate tulemustega konto halvaks tegijaks.

Nendel põhjustel on stop-loss korraldused hädavajalikud.

Pea kauplemisajakirja

Kauplemisajakirjad korraldavad teie mõtteid ja otsuste põhjuseid. Neid tuleks värskendada pärast iga teie teostatud tehingut. Kui viivitate tehingute sisestamisega oma ajakirja, võivad tehingud teid lõpuks kuhjata ja üle jõu käia ning võite otsustada seda ajakirja enam mitte uuendada.

Teie treener on kauplemisajakiri. Positsiooni sisestamise põhjuste registreerimisega saate vaadata, kas teie eeldused on õiged, ja saate teada, kas teie kauplemiskava vajab korrigeerimist. Näiteks sisestate võib-olla alati positsioonid enneaegselt ja peate lisama mõne indikaatori, et takistada teid liiga kiiresti kauplemast. Või ehk lahkute enneaegselt ja jätate lauale märkimisväärse kasumi. Kauplemisajakiri paljastab sellised harjumused ja mustrid ning saate seda vastavalt kohandada. Ajakirja pidamise lõbus osa on peamiste võitjate ja kaotajate ülevaade. Lugejate ülevaatamisest õpin sageli rohkem kui võitjatele. Loodan tulevikus võidetud tehinguid korrata ja väldin kaotavate tehingutega seotud asjaolusid.

Mida üksikasjalikum on teie ajakiri, seda rohkem aega kulub selle ajakohastamisele (eriti kui kauplete sageli). Mõnikord võib ekraanipüüdmisprogrammi kasutamine aega vähendada. Ekraanipüüdmisprogrammid võimaldavad teil oma arvutis akna hõivata ja salvestada selle pildina, mida saab Wordi dokumendi või Exceli arvutustabelisse üle kanda. Võite teha turbegraafiku ja selle tegevusalade grupi hetktõmbeid väikestes kogustes kirjaliku tekstiga, mis näitab, kuidas turve leiti ning mis sisenemise ja väljumise käivitas. Sellest võib kauplemisajakirja jaoks piisata.

Lõbutse hästi

See viimane reegel paneb südamele, kas võite olla täiskohaga kiikkaupleja. Äri peab meeldima. Investeerimiskandidaate otsides peate nautima tunde arvutis. Kiigega kauplemist käsitlevate raamatute lugemine peab teile meeldima.

Kui peate end teaduspositsioonidele sundima, siis ei pruugi swingi kauplemine olla teie jaoks. Kui oma maaklerikontole sisselogimine on valulik harjutus, mida eelistate mitte teha, kuna tunnete häbi, ei pruugi swingidega kauplemine teie jaoks olla. Isegi alla jäädes peate olema optimistlik, et teie kasum tuleb varsti. Ja see optimism aitab neid kasumeid reaalsuseks muuta.

Niisiis, nautige swing-kauplemist ja kõike seda. Leiate, et see võib olla rahuldust pakkuv kogemus - nii rahaliselt kui ka muul viisil.